Yield Farming и фарминг ликвидности

yieldфармингAPYдоходность

Коротко о главном

Yield Farming — стратегия получения дохода в DeFi через предоставление ликвидности, стейкинг или кредитование. Ключевые метрики — APY, APR и TVL; главные риски — Impermanent Loss, смарт-контракт и rug pull.

Ключевые выводы

•Три основных стратегии: LP в AMM, стейкинг, кредитование через Aave/Compound
•APY учитывает реинвестирование, APR — нет; разница может быть кратной
•TVL отражает объём заблокированных средств и косвенно — доверие к протоколу
•APY выше 100% — сигнал разобраться в источнике доходности до входа

Как применить в Vizier

В терминале Vizier отслеживайте TVL и APY по топ-пулам (Uniswap, Aave, Compound) в реальном времени, выставив алерт на резкое падение TVL как сигнал выхода. При анализе новых ферм сверяйте APY с источником эмиссии токена вознаграждения прямо на дашборде.

Открыть: Ончейн

Частые ошибки

✕APY и APR часто путают — это кратно искажает оценку реальной доходности
✕Высокий APY не означает высокую прибыль: девальвация токена вознаграждения съедает доход
✕Impermanent Loss игнорируют, хотя при волатильности пары он может перекрыть все комиссии

Живые данные сейчас

Ончейн

DeFi TVL

$88.16B

+0.23% 24ч

Стейблкоины

$308.09B

в обращении

BTC

$78,266

-0.34% 24ч

ETH

$2,470

-0.59% 24ч

Кап. рынка

$2.67T

всего

Доминация BTC

58.9%

Что такое Yield Farming?

Yield Farming — стратегия получения дохода путём предоставления ликвидности или размещения активов в DeFi-протоколах. Пользователь вносит токены → получает вознаграждение в виде комиссий, токенов управления или процентов.

Основные стратегии:

Предоставление ликвидности — внесение пары токенов в пул AMM (например, ETH/USDC на Uniswap). Доход: комиссии с каждого обмена.

Стейкинг — блокировка токенов для обеспечения безопасности сети. Доход: инфляционные награды + комиссии.

Lending — выдача токенов в кредит через Aave или Compound. Доход: проценты от заёмщиков.

Ключевые метрики:

APY (Annual Percentage Yield) — годовая доходность с учётом реинвестирования

APR (Annual Percentage Rate) — без учёта реинвестирования

TVL (Total Value Locked) — общий объём заблокированных средств

Риски: Impermanent Loss, Smart Contract Risk, Rug Pull, девальвация токена вознаграждения.

Правило: Если APY > 100% — ищите, откуда берётся доходность. Если ответа нет — вы и есть доходность.

Полезна ли статья?

Спросить Визиря

AI-наставник ответит по этой статье

Проверь себя

Короткий тест по материалу статьи